Sur le marché des changes bidirectionnel, une fois qu'une tendance s'établit, elle change souvent facilement, du fait des interventions fréquentes des banques centrales.
Dans le contexte des échanges bidirectionnels sur le marché des changes, l'adage boursier considéré comme une vérité absolue dans certains secteurs d'investissement traditionnels – « Une fois qu'une tendance s'établit, elle ne change pas facilement » – est en réalité difficilement applicable aux caractéristiques uniques du marché des changes. L'adopter aveuglément comme principe de trading peut facilement induire des biais cognitifs et des erreurs de décision.
La particularité fondamentale du marché des changes réside dans le fait que les banques centrales de différents pays interviennent fréquemment et ajustent leurs taux de change en fonction d'objectifs de contrôle macroéconomique. Leur objectif principal est d'empêcher la formation d'une tendance unilatérale et durable du taux de change et de maintenir une stabilité relative dans une fourchette raisonnable. Sous l'influence de ce facteur fondamental, les tendances des principales paires de devises mondiales présentent généralement des caractéristiques de consolidation et de fluctuation, la probabilité d'une tendance unilatérale étant extrêmement faible. Même si une tendance locale apparaît brièvement, il est peu probable qu'elle se maintienne.
De fait, le consensus sectoriel selon lequel « le trading de tendance sur le marché des changes est mort » s'est progressivement formé dès le début du XXIe siècle, et la fermeture du fonds de change de renommée mondiale FX Concept apporte un soutien empirique convaincant à ce consensus. Ce fonds avait connu un certain succès sur le marché des changes en utilisant le trading de tendance comme stratégie principale, mais avec la normalisation des interventions des banques centrales mondiales et la consolidation du marché, sa stratégie est devenue inefficace, conduisant finalement à la liquidation du fonds. Depuis lors, aucune autre société de fonds de suivi de tendance sur le marché des changes d'envergure mondiale n'a émergé, confirmant ainsi la réalité objective selon laquelle les tendances sur le marché des changes sont rares et difficiles à appréhender.
Dans un contexte d'échanges bilatéraux sur le marché des changes, les citoyens chinois souhaitant s'y engager doivent faire preuve d'une extrême prudence et éviter de participer imprudemment à des activités périphériques liées aux changes.
Ces activités non seulement se situent en marge de la loi, mais sont également constamment soumises à des risques de non-conformité, car la législation et la réglementation chinoises actuelles interdisent explicitement aux particuliers de se livrer à des opérations de change et à des services dérivés non autorisés. En raison des contraintes strictes du cadre juridique, le nombre de professionnels du forex véritablement qualifiés et respectueux de la loi est extrêmement limité. Il en résulte une clientèle potentielle très restreinte et une capacité de marché largement insuffisante pour les secteurs connexes. Dans ce contexte, même lorsqu'ils parviennent à maintenir leurs activités, leurs revenus et leurs bénéfices peinent souvent à couvrir leurs besoins essentiels, sans parler d'un développement durable.
Plus important encore, en l'absence de cadre légal et de soutien professionnel, de nombreux services dits « liés au forex » sont dépourvus de normes et de réelle valeur ajoutée. Le contenu qu'ils proposent est soit trompeur, soit pratiquement dénué de sens, ne générant pas de rendements substantiels pour les clients et pouvant alimenter des comportements spéculatifs, voire entraîner des pertes financières. S'engager dans de telles activités illégales et inefficaces représente non seulement une perte de temps et d'énergie, mais risque également de priver les entreprises d'expériences de vie et d'un développement personnel précieux. Par conséquent, plutôt que de gaspiller sa jeunesse dans des activités marginales à haut risque, à faible valeur ajoutée et illégales, il est préférable de se concentrer sur des carrières légales, conformes à la réglementation et prometteuses, en recherchant un développement à long terme grâce à la stabilité.
Dans le monde du trading bidirectionnel sur le marché des changes, les traders qui réalisent des profits stables sont souvent discrets et donnent rarement des leçons sur de prétendus « principes ».
Ce n'est pas par arrogance ou avarice, mais par une profonde compréhension de la nature du marché et des lois de la nature humaine. Comme on le constate dans la vie courante, les personnes vraiment sages ne donnent pas facilement de leçons : les personnes intelligentes possèdent leur propre compréhension et n'ont besoin d'aucune orientation extérieure ; les personnes confuses, même avec des explications sincères, auront du mal à comprendre. Si une personne sage est disposée à parler, c'est surtout parce qu'elle perçoit l'autre personne comme se trouvant à un tournant décisif : ni totalement éclairée ni complètement perdue, elle a simplement besoin d'un peu d'aide pour accéder à une meilleure compréhension. Ce type d'accompagnement est bienveillant et non intrusif ; à l'instar des enseignements sincères des parents, leur intention première est simplement d'aider leurs enfants à grandir vite et à devenir autonomes.
De même, dans le domaine très spécialisé et incertain du trading forex, les traders qui ont véritablement triomphé des aléas du marché savent que le trading ne se résume pas à quelques formules ou expériences. C'est un projet d'ingénierie complexe, intégrant un système de connaissances, le bon sens du marché, l'analyse technique, l'expérience pratique et la maîtrise de soi. Ses subtilités exigent des années d'immersion, d'essais et d'erreurs, de réflexion et d'accumulation pour être assimilées. Quelques mots ne peuvent en saisir l'essence, et quelques jours sont insuffisants pour la maîtriser. Même les personnes extérieures les plus bien intentionnées ne peuvent le faire à votre place. Même vos proches, comme vos parents, ne peuvent pas vous dispenser de cette formation mentale et technique ; de même qu’on ne peut pas forcer un adulte à apprendre, la croissance est avant tout une affaire personnelle, et le passage à une compréhension supérieure ne peut se faire que par soi-même. C’est pourquoi les traders qui réussissent vraiment choisissent le silence, non par indifférence, mais parce qu’ils comprennent profondément le principe selon lequel « on ne peut transmettre le chemin à la légère, ni enseigner la méthode arbitrairement » ; ils comprennent que seuls ceux qui traversent eux-mêmes le brouillard peuvent véritablement voir la lumière.
Sur le marché des changes, caractérisé par une forte volatilité, une véritable transformation de la compréhension d'un trader s'amorce souvent lorsque ses stratégies de trading à court terme échouent systématiquement et deviennent non rentables.
Ce changement de perspective n'est pas instantané ; il requiert des années d'expérience et d'ajustements au fil des fluctuations du marché pour amener progressivement les participants à passer d'une recherche effrénée de la volatilité à court terme à un profond respect des tendances et des cycles de marché à long terme. En se penchant sur les premières expériences de la plupart des traders, on constate aisément qu'ils étaient généralement prisonniers d'une conception erronée du trading à court terme. Ils investissaient beaucoup de temps et d'énergie dans la surveillance et l'analyse du marché en temps réel, pour finalement succomber à l'épuisement progressif de leur capital et à l'incapacité de maintenir leurs investissements. Ceci démontre précisément que la condition essentielle pour obtenir des résultats d'investissement durables sur le marché est d'adopter une mentalité qui abandonne le trading à court terme.
En substance, il existe une contradiction fondamentale entre le trading à court terme et l'objectif de capitalisation poursuivi par l'investissement à long terme. Tenter de réaliser des profits importants grâce au trading à court terme comporte inévitablement des risques élevés et fait manquer des mouvements de marché majeurs s'étalant sur plusieurs cycles. De plus, les fluctuations à court terme du marché des changes sont intrinsèquement complexes, caractérisées par un bruit de fond important et une forte influence humaine. Pour les particuliers disposant d'informations limitées et de temps de réaction lents, il est indéniablement difficile de repérer avec précision et constance les schémas de fluctuation à court terme et d'obtenir des profits stables.
Plus important encore, le coût d'opportunité du trading à court terme ne peut être ignoré. Les traders obsédés par la détection de signaux de trading à court terme non seulement absorbent une part considérable de leur temps et de leur capital, mais tombent également dans un angle mort cognitif, se perdant dans les détails. Finalement, ils passent à côté d'opportunités de forte valeur liées aux tendances, et même s'ils les perçoivent, ils risquent de ne pas pouvoir les exploiter en raison d'investissements excessifs en énergie et en capital.
En réalité, l'essence même du trading sur le marché des changes réside dans le suivi de la tendance et l'attente patiente de la bonne opportunité. Ce n'est qu'en se détachant de l'obsession des fluctuations quotidiennes du marché et en se concentrant sur sa structure et sa direction générales que les traders peuvent saisir la véritable nature de l'investissement. Réduire les opérations fréquentes et inutiles permet non seulement de minimiser l'influence de la fatigue décisionnelle sur le jugement, mais aussi d'améliorer le ratio gain/perte potentiel de chaque transaction, jetant ainsi les bases d'une rentabilité à long terme.
Pour les traders forex, la clé de la pérennité et d'une progression constante réside dans la patience nécessaire pour que la tendance se dessine clairement, dans le respect discipliné du rythme de son évolution et dans une capacité à anticiper les principales forces du marché. Il s'agit à la fois de respecter les lois du marché et de faire un choix rationnel pour naviguer dans le brouillard des fluctuations à court terme et ancrer la valeur à long terme. De plus, c'est une condition essentielle à la mise en œuvre d'une logique de trading durable après une meilleure compréhension de l'investissement.
La principale force motrice des forces du marché forex à court terme réside dans le respect des tendances à petite échelle, tandis que la logique fondamentale des forces à long terme repose sur le suivi des tendances à grande échelle.
Sur le marché des changes international, la compréhension des forces principales par les traders doit se recentrer sur l'essence même des tendances : la force motrice des forces à court terme réside dans le respect des tendances à petite échelle, tandis que la logique fondamentale des forces à long terme s'appuie sur le suivi des tendances à grande échelle. Toutes deux sont des manifestations concrètes des forces de tendance. Plutôt que de se concentrer sur la taille du capital, la clé de la pertinence d'une transaction réside dans l'alignement du trader avec la tendance. La force ultime qui anime le marché n'est pas une entité financière spécifique, mais la tendance elle-même. Seul un ancrage dans la direction de la tendance permet de saisir l'essence même du trading.
La sagesse de suivre la tendance se manifeste non seulement par une exécution ferme lorsque le jugement est clair, mais aussi par une retenue prudente lorsque le marché est chaotique. Lorsque les traders peinent à comprendre clairement les tendances du marché, choisir proactivement de rester à l'écart et d'abandonner l'impulsion de trader à l'aveuglette, en attendant patiemment que la tendance se précise, constitue une application profonde du principe de suivi de tendance. De même, lorsque le marché confirme la pertinence de la décision de trading et que la tendance s'aligne sur la position, il convient de faire preuve de patience et de la maintenir, sans chercher à réaliser des profits à court terme, afin de laisser les gains se développer pleinement au fil de la poursuite de la tendance. Il s'agit là d'un élément fondamental et indispensable de la logique du trading de suivi de tendance.